9月25日，在2021中國500強企業(yè)高峰論壇上，中國企業(yè)聯(lián)合會、中國企業(yè)家協(xié)會連續(xù)第20次向社會發(fā)布“中國企業(yè)500強”名單。其中，23家化纖相關(guān)企業(yè)躋身榜單，其中大部分屬于民營企業(yè)。而從榜單來的營收來看，各個都是巨無霸體量。
近年來民營企業(yè)在聚酯化纖產(chǎn)業(yè)中勢頭強勁?；w民營企業(yè)巨頭恒力股份、恒逸石化、榮盛石化等企業(yè)在實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈上游的縱向整合后，成功邁進“千億市值企業(yè)群”，這種跨越式發(fā)展不但將增強企業(yè)抗風險能力，同時能改善化工企業(yè)受制于人的尷尬局面，提高我國在化工行業(yè)的話語權(quán)。
恒力聚酯化纖發(fā)展之路：
率先實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈一體化的民營煉化龍頭企業(yè)
得益于國家原油兩權(quán)向民營企業(yè)開放的政策，2015年，恒力集團在建成全球最大的單體PTA工廠之后，率先向石油煉化方向正式進軍。隨著煉化一體化項目和乙烯項目的成功投產(chǎn)，恒力石化完成了原油—石腦油—PX—PTA—滌綸的全產(chǎn)業(yè)鏈布局，從上游的成品油到下游的滌綸絲，實現(xiàn)了產(chǎn)品的自給自足，并能夠有效控制產(chǎn)品成本，避免了單一市場帶來的波動風險。
依據(jù)自身的全產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢，恒力在差別化、高附加值等新材料領(lǐng)域的投入也是逐年遞增。目前公司擁有1000余人的技術(shù)研發(fā)團隊，在提升自身PTA產(chǎn)能的同時，還在可降解塑料和聚酯薄膜等新材料領(lǐng)域開始布局。2021年初，年產(chǎn)60萬噸的生物可降解塑料項目正式簽約，有望向國內(nèi)可降解塑料龍頭企業(yè)邁進。
聚酯化纖產(chǎn)業(yè)集中度較高，滌綸絲產(chǎn)能集中在恒力、榮盛、恒逸等龍頭企業(yè)中，并且這些龍頭企業(yè)均開展了石油煉化產(chǎn)業(yè)的縱向產(chǎn)業(yè)布局，同時橫向向高附加值新材料行業(yè)邁進，研發(fā)投入逐步加大，下游也有向紡織產(chǎn)品進軍的趨勢。
除了化纖龍頭的大動作
同時市場也迎來了更大的新變化
隨著我國經(jīng)濟發(fā)展方式和要素結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)變，原有的“人口紅利”、“土地紅利”優(yōu)勢開始減弱，以越南、孟加拉、印尼等東南亞國家的優(yōu)勢逐漸凸顯。此外由于全球紡織品服裝貿(mào)易格局也發(fā)生變化，東南亞諸國紡織產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展，擠占了中國的國際市場份額，紡織業(yè)的國際格局同樣影響了上游產(chǎn)業(yè)化纖產(chǎn)業(yè)的國際格局。隨著全球化纖產(chǎn)業(yè)進一步分工調(diào)整，部分化纖行業(yè)產(chǎn)能將向東南亞、中東地區(qū)轉(zhuǎn)移。不過由于我國有著巨大的內(nèi)需市場，我國將仍舊需要大量的化纖產(chǎn)業(yè)供給。
1、國內(nèi)化纖行業(yè)面臨新一輪洗牌
我國化纖產(chǎn)業(yè)主要集中在東部沿海地區(qū)，但是受限于成本問題，化纖產(chǎn)業(yè)開始向外遷移。東部沿海地區(qū)不管是在能源上還是在土地上都相對緊張，其次勞動力成本也相對處于較高水平，導致企業(yè)盈利能力下降，企業(yè)開始逐步向外遷移。以能源成本為例，同一家企業(yè)在東部沿海地區(qū)和內(nèi)陸城市，能源成本可能會下降一半。
2、下游出口增長帶動化纖產(chǎn)業(yè)
2020年3月以來海外疫情加劇，國外疫情導致大量紡織加工訂單轉(zhuǎn)移至國內(nèi)，紡織類產(chǎn)品出口大幅增長，帶動上游化纖產(chǎn)業(yè)回暖，化纖出口交貨值自2020年二季度以來環(huán)比持續(xù)回暖?；w制造業(yè)出口交貨值如下圖所示：
在當前的貿(mào)易摩擦不斷升級的國際形勢下，“產(chǎn)業(yè)鏈補全短板、優(yōu)化升級”是聚酯化工企業(yè)發(fā)展的主旋律，加強聚酯化工企業(yè)的質(zhì)量品牌建設(shè)，推進信息技術(shù)和制造業(yè)的深度融合，實現(xiàn)國產(chǎn)化工制造業(yè)的智能化、綠色化、高端化，是向創(chuàng)新驅(qū)動的新時代邁進的必由之路。
來源：中國化學纖維工業(yè)協(xié)會、六棱鏡INsights、華西證券，化纖頭條
